平博体育规则,平博体育,平博真人,平博棋牌,平博彩票,平博电竞,平博百家乐,平博电子,平博游戏,平博体育官方网站,平博体育官网入口,平博体育网址,平博体育靠谱吗,平博体育app,平博app下载,平博投注,平博下注,平博官方网站,平博最新入口,平博体育平台推荐,平博体育平台赛事,平博赛事,平博在线体育博彩,平博足球博彩,平博足球投注,平博娱乐场

　　行业层面：人形机器人：英伟达宣布推出其Jetson2025年深圳智能机器人灵巧手大赛启动。梅卡曼德机器人已完成近5亿元新一轮融资。富佳股份联合芯禾AGX Thor机器人芯片模块，开发套件售价3499美元。机器人发布粮面智能平粮机器人。储能：国家能源局：科学布局、加快建设、合理调用源网荷储各侧调节资源。电动车：上汽MG4半固态电池版定价9.98万元；中科深蓝汇泽获国际资本战略投资，GWh级产能“备战”固态电池量产；一比利时企业GWh级固态电池项目落户江苏金坛；优美科携手宝马与Solid力固态电池；线%全硅负极电池；华为与上汽合作的鸿蒙智行“第五界”尚Power发界首车——尚界H5正式开启预售；全新小鹏尚界H5设定了月销量2万辆的目标；吉利汽车宣布其旗舰六座SUV——吉利银河M9正式开启预售。市场P7汽车正式上市；上汽集团与华为合作的尚界品牌首款车型价格及周环比：钴：SMM金属网12.26万/吨，+1.4%；碳酸锂：SMM电解钴26.70万/吨，+1.7%；百川金属钴工业级7.74万/吨，-5.2%；SMM26.90万/电池级吨，+1.1%；镍：上海7.97万/吨，-5.1%；电解液：SMM SMM四氧化三钴21.26磷酸铁锂万/吨，+0.1%；三元1.83万/吨，+2.2%；SMM523型7.80万三元动力/吨，+0.6%；正极：SMM2.23万/吨，+1.8%；前驱体：磷酸铁锂-动力六氟磷酸锂：SMM3.51万/吨，-2.9%；三元5.62万/吨，-0.2%；百川811型14.705.50万/万吨，-1.0%；三元/吨，+1.9%；电池：SMM622型12.80方形万-铁锂/吨，-1.2%；5230.324元修订、推动招投标市场规范健康发展；上海市发改委公示《上海市2025年度“风光同场”海上光伏竞争配/wh，-0.3%；圆柱18650-2500mAh4.34元/支，+0.2%。新能源：国家发改委：加快推进招标投标法置结果》；英伟达携手谷歌领头核聚变初创公司CFS再获8.63亿美元融资。本周硅料51.00元/kg，环比2.00%；N型210R硅片1.40元/片，环比0.00%；N型210硅片1.60元/片，环比0.00%；双面Topcon182电池片0.29元/W，环比0.00%；双面Topcon182组件0.70元/W，环比0.00%；玻璃3.2mm/2.0mm元/平，环比5.56%/17.78%。风电：本周招标0.05GW：陆上0.05GW/海上暂无；本周开/中标暂无。本19.00/13.25月招标8.78GW，同比-8.31%：陆上8.78+3.63%：陆上69.35GW/海上6.37GW，同比+3.7%/同比+2.99%。本月开标均价：陆风1955元/KW，陆风GW/海上暂无，同比-3.25%/-100%。25年招标75.72GW，同比

　　投资策略：机器人：英伟达近期加码人形本体和大模型，Tesla示，25Q4下订单、26年初量产，2030年依然预期100万台；人形公司产品、订单、资本端等进展提速，Gen3将于10-11月定型，股东大会有望展25-26年国内外量产元年共振，我们继续全面看好人形板块，全面看好T链确定性供应商和头部人形核心供应链、看好总成、灵巧手、整机、以及丝杠、谐波、传感器、运控等核心环节。AIDC：海外算力升级对AIDC要求持续提升，高压、直流、高功率趋势明显，国内相关公司迎来出海新机遇，继续看好有技术和海外渠道优势的龙头；锂电&固态：7月中汽协电动车销量126万辆，同环比+27%/-5%，阶段性增速放缓，全年预计25%增长至1600万辆；欧洲9国合计销量22.1万辆，同环比41%/-20%，销量持续强劲，且H2新车周期开启，预计未来2-3年可持续维持20%+；排产端看，储能满产，供不应求，9月排产进一步5-10%增长，各环节龙头产能打满，订单向二三线%增长，板块仍处于估值底部，首推宁德、比亚迪、科达利、亿纬等锂电龙头公司，同时固态中试线密集落地，看好硫化物固态电解质和硫化锂及核心设备优质标的。储能：欧洲、中东等新兴市场大储需求大爆发，美国大美丽法案后今明年增长乐观，国内储能136号文后超预期，预计20-30%增长；欧洲户储去库完成，出货恢复，工商储需求开始爆发，新兴市场光储平价需求持续；我们预计全球储能装机25-28年的CAGR为30-40%，看好储能逆变器/PCS龙头、大储集成和储能电池龙头。工控：工控25年需求总体继续弱复苏，锂电需求恢复、风电、机床等向好，同时布局机器人第二增长曲线，全面看好工控龙头。风电：25年国内海风10GW+，翻倍增长，Q2是拐点，欧洲海风进入持续景气周期，继续全面看好海风，陆风100GW+，同增25%，铸件等零部件涨价，风机毛利率逐步修复，推荐海缆、海桩、整机等。光伏：三季度国内终端需求支撑偏弱，排产端暂时小幅下降，政策引导光伏反内卷力度强，硅料成为主要抓手，当前价格往50元/kg调整，硅片和电池顺价，组件待观察终端需求；今明年全球光伏装机增速为15%/5%，欧洲分布式和新兴市场持续需求好，看好受益的逆变器环节、看好反内卷受益的硅料、玻璃、电池和组件等。电网：25年电网投资确定增长，出海变压器

　　投资建议：宁德时代（动力&储能电池全球龙头、盈利和增长确定估值低）、阳光电源（逆变器全球龙头、海外大储优势显著、估值极低）、三花智控（热管理全球龙头、特斯拉机器人总成空间大）、亿纬锂能（动力&储能锂电上量盈利向好并走出特色之路、消费类电池稳健）、良信股份（断路器优质标的，率先切入海外AIDC供应链潜力大）、金盘科技（干变全球龙头海外全面布局、AIDC明显受益）、麦格米特（多产品稳健增长、英伟达供应商AIDC潜力大）、科达利（结构件全球龙头稳健增长、大力布局机器人优势显著打造第二增长曲线）、浙江荣泰（云母龙头增长确定、微型丝杠大客户订单上量）、上海洗霸（全面布局固态、有研合资硫化锂有望领先）、厦钨新能（钴酸锂需求盈利向好、卡位硫化锂固态潜力大）、汇川技术（通用自动化弱复苏龙头Alpha明显、联合动力持续超预期）、纳科诺尔（干法设备龙头、固态设备全面布局）、远航精密（镍带箔龙头、固态镍基潜力大）、海博思创（国内大储龙头提前卡位优势明显、积极开拓海外储能）、璞泰来（负极龙头盈利拐点隔膜涂敷稳增、固态电池设备&材料领先）、尚太科技（负极龙头份额提升超预期、成本优势大盈利能力强）、雷赛智能（伺服控制器龙头企业、机器人关节批量优势明显）、比亚迪（电动车销量持续向好且结构升级、全民智驾超预期）、大金重工（海风出口布局厚积薄发、量利双升超预期）、震裕科技（结构件盈利逐步修复、丝杠及关节总成空间大）、德业股份（新兴市场开拓先锋、户储爆发工商储蓄势）、宏发股份（传统继电器稳增长、高压直流和PDU持续高增长）、思源电气（电力设备国内出海双龙头、订单和盈利超预期）、德业股份（新兴市场开拓先锋、户储爆发工商储蓄势）、北特科技（丝杠批量空间大、汽零平稳）、华友钴业（锂电资源材料一体化布局、镍钴盈利能力超预期）、伟创电气（变频伺服持续增长、大力布局人形机器人）、富临精工（高压实铁锂领先、机器人布局深厚）、东方电缆（海缆壁垒高格局好，海风项目开始启动）、斯菱股份（车后轴承市场稳定增长、打造谐波第二增长曲线）、祥鑫科技（汽零和结构件稳健、积极布局人形/AIDC/液冷）、湖南裕能（铁锂正极龙头强阿尔法、新品放量和价格见底盈利好转）、三星医疗（海外配网和电